ارائه ی مدل مدیریت سبد سهام مبتنی بر تصمیم گیری چند معیاره و روش

چکیده مقاله

در این پژوهش با هدف ارائه رویکردی داده محور و مبتنی بر تحلیل چند معیاره مدلی برای انتخاب سبد بهینه سهام در بازار بورس ایران توسعه داده شد در مدل پیشنهادی با استفاده از روش CRITIC برای وزن دهی معیارها و بهره گیری از مدل رتبه بندی EDAS سبدی از بین ۳۰ سهم بزرگ و نقدشونده بازار بر اساس مجموعه ای متنوع از شاخصهای بازده، ریسک و نقدشوندگی انتخاب شد داده های قیمتی روزانه سهام طی بازه ای دوساله جمع آوری گردید و معیارهایی نظیر مومنتوم نوسان، سالانه، بیشینه افت سرمایه، ارزش در معرض ریسک، شاخص نقدشوندگی و ارزش معاملات به عنوان ورودی مدل لحاظ شدند پس از محاسبه وزن هر معیار و رتبه بندی سهام، تشکیل پرتفوی به صورت ماهانه و با روزآمدسازی مستمر انجام گرفت یافته های تحقیق نشان داد که پرتفوی پیشنهادی نسبت به سبد هموزن و شاخص کل بازار بازده سالانه بالاتر و نسبتهای شارپ و سورتینوی بیشتری داشته و در عین حال سطح ریسک کنترل شده تری را حفظ کرده است نتایج به دست آمده بر کارایی مدلهای داده محور و قابلیت تصمیم گیری چند معیاره در ارتقاء فرآیند انتخاب سبد سهام در بازار سرمایه تاکید دارد این رویکرد می تواند به عنوان ابزاری شفاف و انعطاف پذیر برای سرمایه گذاران در مواجهه با شرایط متغیر بازار به کار گرفته شود

کلیدواژه‌ها

نویسندگان

علیرضا قاراخانی

عضو هیت علمی گروه معماری، واحد سوادکوه، دانشگاه آزاد اسلامی، سوادکوه، ایران

علی غفارپور

دانشجوی مهندسی، مالی، دانشگاه صنعتی امیرکبیر

�فارپور، علی،1404،ارائه ی مدل مدیریت سبد سهام مبتنی بر تصمیم گیری چند معیاره و روش،دهمین همایش بین المللی پژوهش های شاخص در مدیریت، حسابداری، بانکداری و اقتصاد،مشهد

ارائه‌شده در

مجموعه مقالات دهمین همایش بین المللی پژوهش های شاخص در مدیریت، حسابداری، بانکداری و اقتصاد15 مرداد 1404 · مشهد